Lär dig om att vara en finansiell representant

Den finansiella representanten moniker är en allt vanligare jobbtitel bland ledande försäkringsbolag, särskilt livförsäkringsbolag. Även om uppgifterna varierar något från fast till fast, betecknar titeln huvudsakligen en försäkringsförsäljare som också fungerar som en investeringsmäklare och / eller en finansiell planerare.

Observera att detta och liknande jobbtitel också kan hittas i andra finansiella tjänster företag utanför försäkringssektorn, som fondföreningsfond och kortfristiga värdepappersmäklare, Fidelity Investments, för att bara citera ett exempel.

Licenser och certifieringar

De typer av värdepapper och investeringsprodukter som en finansiell representant har tillstånd att sälja beror på licenserna för den finansiella industrin, FINRA, som han eller hon innehar.

De flesta företagen kräver typiskt licenserna för FINRA Series 6 och Series 7 General Securities Representative. Förutom försäkringar kan en som innehar en licens i serie 6 sälja vissa förpackade investeringsprodukter som rörliga livräntor och fonder.

Att sälja ett mycket bredare utbud av investeringsprodukter, inklusive enskilda aktier och obligationer, kräver en serie 7-licens, samma grundläggande kvalifikation för en finansiell rådgivare i ett värdepappersförmedlingsföretag.

Inom ett visst företag, notera att vissa finansiella representanter kan vara serie 6-ägare medan andra är serie-7-kvalificerade. Följaktligen kan trots dessa samma tillverkare vara stor variation i menyn med finansiella produkter och tjänster som de kan erbjuda till sina kunder, liksom på deras nivåer av kunskap och expertis.

Samtidigt bör de som erbjuder finansiella planeringstjänster helst ha en Certified Financial Planner (CFP) beteckning, men en potentiell kund bör inte anta att detta faktiskt är fallet.

Titelens utbredning

Några av de ledande företagen som använder den finansiella representantens titel bland sina försäljningskrafter är stora företag, inklusive Northwestern Mutual, John Hancock, Allstate och Guardian Life.

Ersättning

Ersättning planer varierar beroende på företag och kan vara en blandning av lön, incitament kompensation (bonus) och / eller provisioner. Som en återspegling av en växande trend inom finansbranschen kan finansiella representanter vara ansvariga för en mängd kostnader, till exempel för kontor, utrustning, marknadsföring och försäljningsmaterial. Ths trend är redan etablerad för finansiell rådgivare lön. Å andra sidan kan företag täcka sådana utgifter och / eller lova ett lönekostpaket för nya anställningar under sina första år av anställning på fältet, för att hjälpa dem att bli etablerade.

Att hitta pålitlig statistik om genomsnittlig lön kompliceras av klassificeringsfrågor. Mest av allt rapporterar federala byrån för arbetsstatistik inte uppgifter om finansiella representanter. Deras närmaste jobbkategorier är finansiella rådgivare och försäkringsförsäljare, samt "Securities, Commodities, och Financial Services Sales Agents." För den senare var median lön per maj 2017 $ 63.780 och 90 procent tjänade mellan $ 33.060 och $ 208.200. Den senare siffran ökade från 187 200 USD 2014.

Arbetsplatsbedömningar

Enligt webbplatser Indeed.com och Glassdoor.com är medellönen för en "Financial Services Representative" cirka 50 000 dollar. Glassdyns siffror härrör från ganska begränsade uppsättningar av självrapporterade data från användare av den webbplatsen, och kan därför inte anses vara heltäckande eller auktoritativa.

På samma sätt bygger faktiska siffror strikt på nuvarande jobbpost i sitt system och är således också långt ifrån omfattande. De genomsnittliga löneintäkterna på båda sidorna kan också vara flyktiga, med upp- och nedgångar beroende på aktuella listor och användarrapporter.

Inte överraskande, på de rekryterande sektionerna på deras webbplatser, leder ledande försäkringsbolag i allmänhet lönen till sina högsta finansiella representanter (till exempel de 10 bästa, topp 1000 eller topp 100) medan de tycks om genomsnittlig total ersättning eller genomsnittligt resultat för de i deras första år av service.